Одна ночь на охоте переворачивает всё: Зигфрид отбивается от свиты, забирается в глушь и выходит к чёрной воде. Над ней кружат птицы, а впереди плывёт лебедь с маленькой короной на голове. Принц идёт за ним, прячась в камышах, и когда птица выбирается на берег, вместо неё появляется девушка. Одетта. Она не бросается ему на шею, не просит о помощи, просто говорит, как есть: колдун Ротбарт держит её в этом облике, днём она птица, человеком становится только ночью. Зигфрид остаётся у озера до рассвета, а потом клянётся, что вернётся и заберёт её оттуда.

Дома его ждёт мать с готовым списком невест, и на балу среди приглашённых появляется девушка, неотличимая от Одетты. Только глаза другие, и улыбка чуть острее. Зигфрид танцует с ней весь вечер, не замечая, как за окнами темнеет небо. А настоящая Одетта в это время стоит у воды и ждёт. Ничего не случилось, никто её не предал, просто он не пришёл. Так ей кажется.

Что сильнее: чужие чары, которые толкают руку принца в сторону, или собственная вина, от которой не отмахнуться и не спрятаться за волшебством?